شركة المواد التطبيقية ترتفع بنسبة 14% في شهر: هل حان الوقت للشراء أم الاحتفاظ بالسهم؟

مواد مطبقة ارتفعت أسهم AMAT بنسبة 14.4% في شهر، متفوقةً على عائد صناعة أشباه الموصلات - زاكز البالغة 6.2%. تثير هذه الأداء المتميز السؤال: هل ينبغي على المستثمرين تجميع أسهم AMAT أم تحقيق الأرباح والخروج من الاستثمار؟

مخطط أداء سعر مواد تطبيقية لمدة شهر

زاكز للأبحاث الاستثمارية
مصدر الصورة: زاكز للأبحاث الاستثمارية

فوائد AMAT من تزايد اعتماد منتجاتها

تجرب شركة Applied Materials جاذبية قوية في أدواتها للتمييز والترسيب والقياس والفحص. نظام التمييز Sym3 Magnum الخاص بشركة AMAT، وتكنولوجيا Cold Field Emission eBeam، وGate-all-around، وتوصيل الطاقة من الخلف، وعقد تكنولوجيا 3D DRAM تكتسب جميعها جاذبية حيث تلعب أدوارًا حاسمة في تصنيع وفحص شرائح المعالجة والذاكرة عالية الأداء المستخدمة في أحمال العمل الخاصة بالذكاء الاصطناعي والحوسبة عالية الأداء.

حقق نظام نقش Sym3 Magnum من AMAT أكثر من 1.2 مليار دولار من الإيرادات منذ إطلاقه في فبراير 2024. علاوة على ذلك، في الربع الثاني من السنة المالية 2025، توقعت إدارة AMAT أن تنمو إيرادات AMAT من عملاء DRAM بأكثر من 40% في السنة المالية 2025. في وقت سابق، أفادت Applied Materials أن إيراداتها من العقد شبه الموصل المتقدمة تجاوزت 2.5 مليار دولار في 2024، وتوقعت أن يتضاعف هذا الرقم في السنة المالية 2025 مع زيادة اعتماد العملاء على حلول GAA وpower delivery الخلفية الخاصة بها.

تستفيد شركة Applied Materials من الطلب المتزايد على الشرائح المتقدمة اللازمة لتشغيل مراكز البيانات التي تركز على الذكاء الاصطناعي. ساعدت الخبرة العميقة للشركة في المنطق والمكانة القوية في تصميم DRAM على الحفاظ على قوتها في مجال أشباه الموصلات. يمكن أن تلعب أنظمة وتقنيات التصميم الخاصة بها، التي تم تصميمها للتعامل مع تحديات تقليص أبعاد التصميم وزيادة التعقيد في التكديس العمودي، دورًا حيويًا في تطوير شرائح الأداء العالي للذكاء الاصطناعي.

نظرًا للخلطة المواتية من المنتجات والجذب في الحلول ذات الهامش العالي، شهدت نسبة هامش الربح الإجمالي لشركة Applied Materials زخمًا إيجابيًا على مدار الأربعة أرباع الماضية وبلغت 49.2% في الربع الثاني من السنة المالية 2025، وهو أيضًا أعلى هامش ربح إجمالي منذ الربع الرابع من السنة المالية 2000.

المحفظة الواسعة تمنح AMAT ميزة تنافسية

سوق معدات أشباه الموصلات الذي تعمل فيه AMAT لديه لاعبين أكبر آخرين، بما في ذلك Lam Research LRCX، ASML Holding ASML و KLA Corporation KLAC. ومع ذلك، تميز AMAT نفسها عن منافسيها من خلال تقديم حلول شاملة للإيداع، والحفر، والقياس، والتغليف، بينما يتخصص منافسوها فقط في عمودي واحد أو الآخر. كما أن AMAT تسيطر على تكامل قوي لعلوم المواد والتصنيع؛ بينما لا تفعل ذلك الأخرى.

تستمر القصة على سبيل المثال، تتخصص شركة ASML Holding في مجال الفوتوليثوغرافيا ومعدات التصنيع المتقدمة. تعتبر شركة KLA Corporation منافسًا رئيسيًا في مجال فحص الرقائق ولدى شركة Lam Research مجموعة قوية من تقنيات ترسيب الطبقات الذرية. تبرز شركة AMAT بسبب محفظتها الكاملة، وقوتها في هندسة المواد، وقدرتها على تحسين الأداء عبر خطوات التصنيع.

هذه هي السبب في أنه، على الرغم من وجود منافسة من شركة لام ريسيرش، وشركة كيه إل إيه، وشركة إيه إس إم إل هولدينغز، فإن شركة أبليد ماتيريالز قادرة على الحفاظ على هوامشها سليمة لأنها ليست مجرد بائع أدوات. تقدم شركة أبليد ماتيريالز حلولاً شاملة تحسن من عائد الرقائق، والطاقة، والأداء، والتكلفة. التقدير الإجمالي من زاكز لأرباح السهم لشركة أمت هو 9.47 دولار، مما يشير إلى نمو سنوي بنسبة 9.5%.

زاكز للأبحاث الاستثمارية
مصدر الصورة: زاكز للأبحاث الاستثمارية

تتداول شركة Applied Materials عند نسبة السعر إلى المبيعات للأشهر الـ 12 المقبلة بمعدل 5.34، وهو أقل بكثير من متوسط الصناعة البالغ 6.64. نظرًا لهيمنتها في معدات أشباه الموصلات وتصنيع الرقائق المدعوم بالذكاء الاصطناعي، فإن هذا الخصم في التقييم يشير إلى إمكانات قوية للارتفاع على المدى الطويل.

AMAT الأمامي 12 شهر (P/S) مخطط التقييم

زاكز للأبحاث الاستثمارية
مصدر الصورة: زاكز للأبحاث الاستثمارية

الخاتمة: اشترِ سهم AMAT الآن

تظل شركة Applied Materials لاعبًا رئيسيًا في تصنيع أشباه الموصلات، مع وضع قوي في تطوير الرقائق المعتمدة على الذكاء الاصطناعي، والتغليف المتقدم، وتقنية العمليات من الجيل التالي. بالنسبة للمستثمرين، فإن الاستثمار في أسهم AMAT لا يزال أفضل نهج. حاليًا، تحمل Applied Materials تصنيف Zacks #2 (Buy). You can see **the complete list of today’s Zacks #1 تصنيف (شراء قوي) الأسهم هنا **.

هل تريد أحدث التوصيات من أبحاث الاستثمار من زاك؟ اليوم، يمكنك تحميل 7 أفضل الأسهم للأيام الثلاثين القادمة. انقر للحصول على هذا التقرير المجاني

تقرير تحليل الأسهم المجاني لشركة KLA Corporation (KLAC)

تقرير تحليل الأسهم المجاني ASML Holding N.V. (ASML)

شركة لام للأبحاث (LRCX) : تقرير تحليل الأسهم المجاني

شركة المواد التطبيقية، إنك. (AMAT) : تقرير تحليل الأسهم المجاني

هذه المقالة نُشرت في الأصل على Zacks Investment Research (zacks.com).

زاكز لاستثمار الأبحاث

عرض التعليقات