Análisis profundo del ecosistema DeFi de Solana: principales proyectos y tendencias de desarrollo
Según los últimos datos, el volumen de operaciones DeFi de Solana sigue creciendo, con un aumento del 319% intertrimestral en el volumen diario promedio de operaciones al contado en DEX, alcanzando los 1,5 mil millones de dólares en el primer trimestre. Las operaciones de Memecoin, representadas por SLERF y BOME, son el principal factor que impulsa este crecimiento. Solana se ha convertido en un centro para los inversores minoristas y los comerciantes de Memecoin, gracias a sus tarifas de transacción extremadamente bajas y su rápida velocidad de confirmación. En el contexto de un aumento constante en el precio de SOL, el valor total bloqueado (TVL) de Solana también ha crecido hasta alcanzar los 4,311 millones de dólares. Al igual que otras cadenas de bloques públicas, el TVL de Solana proviene principalmente de DEX, LST, plataformas de préstamos y operaciones de contratos perpetuos.
Intercambio descentralizado ( DEX )
Los intercambios descentralizados suelen operar en torno a ecosistemas específicos, y esta característica es especialmente evidente en cadenas no EVM como Solana.
|Proyecto|TVL( millones de dólares)|Capitalización de mercado en circulación( millones de dólares)|FDV( millones de dólares)|Volumen de trading en 24h( millones de dólares)|
|---|---|---|---|---|
|Raydium|9.65|4.58|9.65|6.50|
|Júpiter|5.96|11.72|86.82|8.18|
|Orca|2.36|1.07|2.68|5.96|
Raydium
Raydium permite a los usuarios crear grupos de liquidez y guiar la liquidez de tokens, lo que ha llevado a que una gran cantidad de monedas meme se lancen en Solana. Raydium fue el DEX preferido para la emisión de monedas meme, con un TVL de aproximadamente 965 millones de dólares y un volumen de comercio de aproximadamente 1,162 millones de dólares en 24 horas.
Sin embargo, con el auge de plataformas Meme como Pump.fun, la influencia de Raydium como plataforma de lanzamiento de proyectos está disminuyendo. Si estas nuevas plataformas construyen su propio DEX, podrían causar un mayor impacto en Raydium.
Jupiter
Jupiter como agregador de liquidez puede encontrar las rutas de precios más favorables en todos los principales DEX y AMM en Solana, reduciendo efectivamente el deslizamiento y las tarifas de transacción. No solo es una plataforma DEX líder, sino que también ofrece operaciones de contratos perpetuos descentralizados, con un apalancamiento de hasta 100 veces.
Jupiter también lanzó la herramienta de exploración de mercados MEME llamada APE, que ayuda a los usuarios a descubrir los tokens recién lanzados y realizar evaluaciones de riesgos. El sistema de puntos y el programa de airdrop de la plataforma también han atraído a una gran cantidad de usuarios a participar.
Orca
Orca tiene como lema "DEX para personas, no programas" y ha ocupado durante mucho tiempo un lugar destacado entre los DEX de Solana. Utiliza un modelo de creación de mercado activo con liquidez concentrada similar al de UniswapV3 - Whirlpools, lo que mejora la eficiencia del uso del capital.
Staking líquido ( LST )
La demanda de los usuarios por el staking líquido en Solana no es fuerte, principalmente porque no hay un requisito de cantidad mínima de staking y el precio de SOL es relativamente bajo.
|Proyecto|LST|APY|TVL( millones de dólares)|Capitalización de mercado en circulación( dólares)|FDV( dólares)|
|---|---|---|---|---|---|
|Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 millones|23.74 millones|
|Marinade|mSOL|7.44%|14.13|27.41 millones|101 millones|
|BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|Cantidad desbloqueada desconocida|683 mil|
Jito (JTO)
Jito se convirtió rápidamente en el líder del sector tras lanzar su programa de airdrop de puntos en septiembre de 2023. Su TVL es de 1,705 millones de dólares, siendo el proyecto con el TVL más alto en el ecosistema de Solana. El APY de staking de JitoSOL es actualmente del 8.26%.
Marinade
A pesar de que su notoriedad no es tan alta como la de Jito, el staking nativo de Marinade es más popular y su APY es más alto. Tiene un volumen de bloqueo de 1.413 millones de dólares, mientras que su capitalización de mercado y FDV son mucho más bajos que los de Jito, lo que muestra un potencial de crecimiento.
BlazeStake
BlazeStake es el segundo mayor proyecto LST en el ecosistema de Solana, con un TVL de aproximadamente 275 millones de dólares. Su APY de staking estimado es del 7.06%, y su FDV es de solo 6.87 millones de dólares, lo que representa un gran espacio de crecimiento en comparación con Jito.
Préstamo
Guardar
Save (anteriormente Solend) es un protocolo de préstamos descentralizado basado en algoritmos en Solana. Tiene ventajas significativas en velocidad y costo en comparación con productos de préstamos tradicionales. Después del ataque de oráculo en noviembre de 2022, Save adoptó el oráculo PYTH, mejorando la seguridad.
Actualmente, la demanda de préstamos en el ecosistema de Solana no es alta, lo que puede estar relacionado con problemas de seguridad anteriores. El nuevo protocolo de préstamos Marginfi se lanzará pronto, lo que merece atención.
Derivados
Los derivados en el ecosistema de Solana incluyen múltiples protocolos, como Drift, Flash Trade y Zeta.
|Proyecto|TVL( millones de dólares)|FDV( dólares)|
|---|---|---|
|Drift|360 millones|530 millones|
|Comercio Flash|1469万|5.5亿|
|Zeta Markets|9.7 millones|No emitido|
Drift
Drift tiene un TVL de 360 millones de dólares, ofreciendo múltiples funciones como negociación previa al mercado, apalancamiento de 20x y préstamos colaterales. Su versión V2 ha atraído a más de 15,000 usuarios en seis meses, con un volumen de transacciones que supera los 10,000 millones de dólares.
Flash Trade
Flash Trade se centra en el comercio descentralizado de spot y contratos en la red Solana, caracterizado por bajas tarifas de transacción y bajo impacto en los precios. Su único sistema de múltiples activos y estructura de NFT aumenta la participación de los usuarios.
Zeta Markets
Zeta Markets tiene como objetivo democratizar el comercio de derivados al proporcionar liquidez, opciones y contratos de futuros con colateral insuficiente. Su interfaz de operación sencilla y las expectativas de posibles airdrops han atraído un TVL considerable.
PYTH
PYTH, como el proyecto líder de oráculos en la cadena de Solana, presenta numerosas innovaciones en comparación con Chainlink. Ofrece actualizaciones de datos más rápidas y estables, no solo aplicables a la cadena de Solana, sino también a otras cadenas de bloques, lo que muestra un gran potencial de desarrollo.
Resumen
El ecosistema DeFi de Solana está en rápido desarrollo, con nuevos productos emergentes. Aunque los productos maduros tienen sus ventajas, los nuevos productos también pueden atraer rápidamente a los usuarios mediante la optimización de la experiencia del usuario y estrategias de mercado activas. Con la continua incorporación de proyectos innovadores, el ecosistema DeFi de Solana será aún más próspero y diverso.
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DataOnlooker
· 07-04 19:00
¿Gran aumento del 300% solo en el primer trimestre? ¡Ser engañados vienen!
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CryptoCross-TalkClub
· 07-02 04:28
Los comerciantes de shitcoin finalmente tienen un hogar.
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RumbleValidator
· 07-02 04:23
La velocidad de confirmación es el único estándar que prueba el mercado.
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HypotheticalLiquidator
· 07-02 04:20
El TVL es demasiado absurdo, el indicador de pánico está lleno, la crisis de liquidación está a punto de estallar.
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ContractHunter
· 07-02 04:08
tvl ha alcanzado un nuevo máximo, tarde o temprano To the moon
El ecosistema DeFi de Solana experimenta una explosión: el volumen de transacciones DEX sube un 319% y el TVL supera los 4.3 mil millones de dólares.
Análisis profundo del ecosistema DeFi de Solana: principales proyectos y tendencias de desarrollo
Según los últimos datos, el volumen de operaciones DeFi de Solana sigue creciendo, con un aumento del 319% intertrimestral en el volumen diario promedio de operaciones al contado en DEX, alcanzando los 1,5 mil millones de dólares en el primer trimestre. Las operaciones de Memecoin, representadas por SLERF y BOME, son el principal factor que impulsa este crecimiento. Solana se ha convertido en un centro para los inversores minoristas y los comerciantes de Memecoin, gracias a sus tarifas de transacción extremadamente bajas y su rápida velocidad de confirmación. En el contexto de un aumento constante en el precio de SOL, el valor total bloqueado (TVL) de Solana también ha crecido hasta alcanzar los 4,311 millones de dólares. Al igual que otras cadenas de bloques públicas, el TVL de Solana proviene principalmente de DEX, LST, plataformas de préstamos y operaciones de contratos perpetuos.
Intercambio descentralizado ( DEX )
Los intercambios descentralizados suelen operar en torno a ecosistemas específicos, y esta característica es especialmente evidente en cadenas no EVM como Solana.
|Proyecto|TVL( millones de dólares)|Capitalización de mercado en circulación( millones de dólares)|FDV( millones de dólares)|Volumen de trading en 24h( millones de dólares)| |---|---|---|---|---| |Raydium|9.65|4.58|9.65|6.50| |Júpiter|5.96|11.72|86.82|8.18| |Orca|2.36|1.07|2.68|5.96|
Raydium
Raydium permite a los usuarios crear grupos de liquidez y guiar la liquidez de tokens, lo que ha llevado a que una gran cantidad de monedas meme se lancen en Solana. Raydium fue el DEX preferido para la emisión de monedas meme, con un TVL de aproximadamente 965 millones de dólares y un volumen de comercio de aproximadamente 1,162 millones de dólares en 24 horas.
Sin embargo, con el auge de plataformas Meme como Pump.fun, la influencia de Raydium como plataforma de lanzamiento de proyectos está disminuyendo. Si estas nuevas plataformas construyen su propio DEX, podrían causar un mayor impacto en Raydium.
Jupiter
Jupiter como agregador de liquidez puede encontrar las rutas de precios más favorables en todos los principales DEX y AMM en Solana, reduciendo efectivamente el deslizamiento y las tarifas de transacción. No solo es una plataforma DEX líder, sino que también ofrece operaciones de contratos perpetuos descentralizados, con un apalancamiento de hasta 100 veces.
Jupiter también lanzó la herramienta de exploración de mercados MEME llamada APE, que ayuda a los usuarios a descubrir los tokens recién lanzados y realizar evaluaciones de riesgos. El sistema de puntos y el programa de airdrop de la plataforma también han atraído a una gran cantidad de usuarios a participar.
Orca
Orca tiene como lema "DEX para personas, no programas" y ha ocupado durante mucho tiempo un lugar destacado entre los DEX de Solana. Utiliza un modelo de creación de mercado activo con liquidez concentrada similar al de UniswapV3 - Whirlpools, lo que mejora la eficiencia del uso del capital.
Staking líquido ( LST )
La demanda de los usuarios por el staking líquido en Solana no es fuerte, principalmente porque no hay un requisito de cantidad mínima de staking y el precio de SOL es relativamente bajo.
|Proyecto|LST|APY|TVL( millones de dólares)|Capitalización de mercado en circulación( dólares)|FDV( dólares)| |---|---|---|---|---|---| |Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 millones|23.74 millones| |Marinade|mSOL|7.44%|14.13|27.41 millones|101 millones| |BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|Cantidad desbloqueada desconocida|683 mil|
Jito (JTO)
Jito se convirtió rápidamente en el líder del sector tras lanzar su programa de airdrop de puntos en septiembre de 2023. Su TVL es de 1,705 millones de dólares, siendo el proyecto con el TVL más alto en el ecosistema de Solana. El APY de staking de JitoSOL es actualmente del 8.26%.
Marinade
A pesar de que su notoriedad no es tan alta como la de Jito, el staking nativo de Marinade es más popular y su APY es más alto. Tiene un volumen de bloqueo de 1.413 millones de dólares, mientras que su capitalización de mercado y FDV son mucho más bajos que los de Jito, lo que muestra un potencial de crecimiento.
BlazeStake
BlazeStake es el segundo mayor proyecto LST en el ecosistema de Solana, con un TVL de aproximadamente 275 millones de dólares. Su APY de staking estimado es del 7.06%, y su FDV es de solo 6.87 millones de dólares, lo que representa un gran espacio de crecimiento en comparación con Jito.
Préstamo
Guardar
Save (anteriormente Solend) es un protocolo de préstamos descentralizado basado en algoritmos en Solana. Tiene ventajas significativas en velocidad y costo en comparación con productos de préstamos tradicionales. Después del ataque de oráculo en noviembre de 2022, Save adoptó el oráculo PYTH, mejorando la seguridad.
Actualmente, la demanda de préstamos en el ecosistema de Solana no es alta, lo que puede estar relacionado con problemas de seguridad anteriores. El nuevo protocolo de préstamos Marginfi se lanzará pronto, lo que merece atención.
Derivados
Los derivados en el ecosistema de Solana incluyen múltiples protocolos, como Drift, Flash Trade y Zeta.
|Proyecto|TVL( millones de dólares)|FDV( dólares)| |---|---|---| |Drift|360 millones|530 millones| |Comercio Flash|1469万|5.5亿| |Zeta Markets|9.7 millones|No emitido|
Drift
Drift tiene un TVL de 360 millones de dólares, ofreciendo múltiples funciones como negociación previa al mercado, apalancamiento de 20x y préstamos colaterales. Su versión V2 ha atraído a más de 15,000 usuarios en seis meses, con un volumen de transacciones que supera los 10,000 millones de dólares.
Flash Trade
Flash Trade se centra en el comercio descentralizado de spot y contratos en la red Solana, caracterizado por bajas tarifas de transacción y bajo impacto en los precios. Su único sistema de múltiples activos y estructura de NFT aumenta la participación de los usuarios.
Zeta Markets
Zeta Markets tiene como objetivo democratizar el comercio de derivados al proporcionar liquidez, opciones y contratos de futuros con colateral insuficiente. Su interfaz de operación sencilla y las expectativas de posibles airdrops han atraído un TVL considerable.
PYTH
PYTH, como el proyecto líder de oráculos en la cadena de Solana, presenta numerosas innovaciones en comparación con Chainlink. Ofrece actualizaciones de datos más rápidas y estables, no solo aplicables a la cadena de Solana, sino también a otras cadenas de bloques, lo que muestra un gran potencial de desarrollo.
Resumen
El ecosistema DeFi de Solana está en rápido desarrollo, con nuevos productos emergentes. Aunque los productos maduros tienen sus ventajas, los nuevos productos también pueden atraer rápidamente a los usuarios mediante la optimización de la experiencia del usuario y estrategias de mercado activas. Con la continua incorporación de proyectos innovadores, el ecosistema DeFi de Solana será aún más próspero y diverso.