Solv Protocol: Menjelajahi lapisan abstraksi staking dan mekanisme likuiditas dalam ekosistem BTCFi

Solv Protocol didirikan pada tahun 2020, bertujuan untuk menurunkan hambatan dalam menciptakan dan menggunakan alat keuangan berbasis blockchain, serta membawa beragam kategori aset dan peluang imbal hasil ke dalam ruang kripto. Proyek ini berfokus pada pencetakan dan perdagangan NFT yang terkait dengan sertifikat kepemilikan finansial. Pada tahun 2024, seiring perkembangan jalur BTCFi, Solv Protocol akan mengalihkan fokusnya ke BTCFi, menciptakan aset SolvBTC dengan imbal hasil penuh di blockchain, memberikan peluang baru bagi pemegang Bitcoin, sekaligus membangun ekosistem BTCFi yang efisien. Baru-baru ini, Solv Protocol meluncurkan lapisan abstraksi stake (SAL), yang menyederhanakan dan menstandarkan proses staking Bitcoin lintas rantai, serta mengabstraksi kompleksitas skenario staking Bitcoin, memudahkan pengguna dan pengembang untuk mengadopsi dengan cepat.

Informasi Dasar Proyek

• Situs web:
• Twitter: @SolvProtocol, pengikut 272 ribu
• Waktu peluncuran: Jaringan utama diluncurkan pada Juni 2021, token belum diterbitkan

Tim Proyek

• Ryan Chow: Co-founder, lulusan Universitas Bahasa Asing Beijing, mantan co-founder Beijing Youzan Technology
• Will Wang: Co-founder, menciptakan standar token semi-homogen ERC-3525, pengalaman 20 tahun di bidang IT keuangan
• Meng Yan: Co-founder, former Vice President of CSDN, aktif sebagai KOL di industri Crypto

Situasi Pembiayaan

Solv Protocol telah melakukan tiga putaran pendanaan, mengumpulkan sekitar 29 juta dolar AS:

• Putaran malaikat: 6 juta USD, Laser Digital, UOB Venture dan lainnya memimpin
• Putaran benih: 12 juta USD, investasi dari Binance Labs, Blockchain Capital, dan lainnya
• Putaran strategis: 11 juta USD, Laser Digital, OKX Ventures dan lainnya berpartisipasi

Kekuatan Pengembangan

Solv Protocol telah beroperasi sejak proyek ini dimulai pada tahun 2020, terus berfokus pada pengurangan ambang penggunaan alat keuangan di blockchain. Tim teknis proyek memiliki kekuatan yang kuat, dan pengembangan setiap titik teknologi kunci selesai tepat waktu.

Mode Operasi

Solv Protocol mengklaim untuk membuka potensi aset BTC senilai 1,3 triliun dolar AS melalui staking BTC. Pada tahun 2024, proyek ini akan berfokus pada BTCFi, meluncurkan aset BTC SolvBTC yang menghasilkan pendapatan seluruh rantai untuk melepaskan likuiditas staking BTC, dan meluncurkan lapisan abstrak staking SAL untuk mulai mengagregasi likuiditas BTC.

Solv Protocol membangun platform staking terintegrasi, membagi proses staking menjadi empat peran kunci:

1. Penerbit LST: Membuat token hasil likuiditas yang terikat pada staking Bitcoin
2. Protokol stake: mengelola Bitcoin yang disimpan oleh pengguna, memberikan keuntungan yang aman
3. Validator Staking: Memverifikasi legalitas dan keamanan transaksi staking
4. Pembagi hasil: memastikan bahwa hasil staking didistribusikan secara transparan dan adil kepada pemegang LST.

Dengan mengintegrasikan keempat peran ini, Solv Protocol membangun ekosistem staking Bitcoin yang lengkap, mewujudkan interaksi tanpa hambatan antara jaringan utama Bitcoin dan rantai yang kompatibel dengan EVM, serta menyederhanakan implementasi staking di sisi pengguna dan pengembang.

Lapisan Abstraksi Staking (SAL)Abstraksi Staking

SAL adalah arsitektur modular yang bertujuan untuk memfasilitasi pencatatan BTC yang aman dan efisien. Modul kunci termasuk:

• Matriks Parameter Staking (SPM): Berbagai pengaturan dan parameter untuk standar BTC stake
• Modul Pembuatan LST: menyederhanakan penerbitan Token staking likuiditas lintas rantai
• Modul pembuatan transaksi: secara otomatis menghasilkan dan menyiarkan transaksi stake BTC
• Node verifikasi: memverifikasi legalitas dan keamanan transaksi stake secara real-time
• Modul pembagian hasil: memetakan imbalan staking dengan benar kepada pemegang LST

SAL mengintegrasikan beberapa peserta stake, mengabstraksikan proses kompleks menjadi modul yang distandarisasi, menyederhanakan pelaksanaan stake, dan mendorong lebih banyak adopsi dApp. Namun, karena Bitcoin itu sendiri tidak mendukung stake, stake pihak ketiga dapat membawa risiko keamanan, SAL perlu terus mengatasi tantangan terkait ketahanan operasional dan keamanan.

Keunggulan dibandingkan proyek BTCFi lainnya

1. Jaminan Keamanan: Mengintegrasikan layanan verifikasi aktif (AVS) untuk memantau secara menyeluruh transaksi stake.

2. Optimalisasi Proses: Menyederhanakan operasi stake pengguna, meningkatkan efisiensi

3. Platform Agregasi Pendapatan Seluruh Rantai: Mengadopsi model CeDeFi, menggabungkan CeFi dan DeFi

4. Standarisasi industri: Mendorong standarisasi industri LST berbasis BTC

5. Likuiditas yang Terintegrasi: Sebagai pintu masuk likuiditas yang terintegrasi dalam industri BTCFi

Model Proyek

Model bisnis

Model ekonomi Solv Protocol terdiri dari dua peran:

1. BTC dan penyetor LST: melakukan staking BTC atau BTC terbungkus di beberapa rantai untuk mendapatkan SolvBTC
2. Proyek Kerjasama: Menyimpan BTC yang di-stake oleh pengguna ke dalam berbagai protokol DeFi untuk mendapatkan hasil

Sumber pendapatan Solv Protocol: Mengambil persentase tertentu dari keuntungan pengguna

model token

Solv Protocol belum merilis token atau rencana penerbitan token.

Data On-Chain

TVL

TVL Solv Protocol telah meningkat pesat dari Januari 2024 hingga sekarang, dari 1,153 juta dolar AS menjadi 1,783 juta dolar AS, dengan kenaikan 54,64%.

Jumlah pengguna

Jumlah pengguna SolvBTC meningkat pesat, dari 185.799 pada bulan Agustus hingga 397.324 saat ini, meningkat 113,85%.

Proyek yang Didukung

Banyak proyek blockchain dan DeFi yang mendukung Solv Protocol, aset terbungkusnya SolvBTC, SolvBTC.BBN, SolvBTC.ENA, dan SolvBTC.CORE digunakan di berbagai rantai dan proyek DeFi.

Perbandingan dengan Babylon

Solv Protocol dan Babylon bekerja sama erat di bidang staking BTC, tetapi masing-masing memiliki posisi unik:

• Babylon berfokus pada BTC stake, memperluas keamanan Bitcoin ke jaringan lain
• Solv Protocol adalah protokol pendapatan dan likuiditas seluruh rantai, menyederhanakan proses staking BTC lintas rantai.

Solv Protocol tidak hanya menyediakan aset BTC untuk staking di Babylon, tetapi juga merupakan penyedia likuiditas utama dalam ekosistemnya. Hubungan antara keduanya seharusnya sejajar, Solv Protocol memiliki likuiditas yang lebih besar dan lebih banyak skenario aplikasi.

Risiko Proyek

1. Risiko Kerentanan Kontrak Pintar
2. Kurangnya model ekonomi token yang jelas
3. Tantangan manajemen terdesentralisasi
4. Risiko Likuiditas
5. Risiko dari Protokol DeFi Berisiko Tinggi
6. Tingkat Penerimaan Pasar dan Kepercayaan Pengguna

Ringkasan

Solv Protocol sebagai proyek inovatif di jalur BTCFi, mengintegrasikan ekosistem staking Bitcoin melalui teknologi SolvBTC dan SAL, menurunkan ambang partisipasi pengguna. Proyek ini menunjukkan pertumbuhan TVL dan jumlah pengguna yang cepat, mendapatkan dukungan dari lembaga-lembaga terkenal di industri. Namun, Solv Protocol juga menghadapi tantangan keamanan, mekanisme insentif, dan kepercayaan pengguna. Meskipun ada risiko, risiko ini umumnya ada di proyek-proyek di jalur BTCFi. Setelah meluncurkan SAL, arah pengembangan Solv Protocol mengalami perbedaan signifikan dibandingkan dengan proyek LST berbasis BTC yang hanya menyediakan, dengan batas pengembangan likuiditas BTC yang terdistribusi di seluruh rantai yang lebih besar. Oleh karena itu, Solv Protocol adalah proyek yang sangat layak untuk diinvestasikan dan diperhatikan.