Morgan Stanley Kinexys планирует запустить пилотный проект по «токенизации углеродных прав», чтобы решить три основные проблемы на рынке зеленой энергии.

robot
Генерация тезисов в процессе

Международный рынок углеродных квот (International Carbon Market) всегда рассматривался как важный канал для притока средств из развитых стран в развивающиеся. Однако в последние годы возникли проблемы с подделкой зеленой энергии, завышением данных по углеродным квотам и недостоверными результатами, что значительно подорвала доверие к рынку. В связи с этим JP Morgan (JP Morgan) намерен воспользоваться своей платформой блокчейна Kinexys и начать пилотный проект по «токенизации углеродных квот» совместно с регистрационными органами, чтобы зарегистрировать углеродные квоты и управлять всем процессом торговли на блокчейне, повышая прозрачность рынка.

Совместное продвижение пилотного проекта токенизации углеродных прав, чтобы сделать процесс торговли прозрачным.

Согласно сообщениям, блокчейн платформа Kinexys, принадлежащая JPMorgan, начнет тестирование токенизации углеродных прав в сотрудничестве с тремя следующими организациями:

S&P Global Commodity Insights

ЭкоРеестр

Международный углеродный реестр

Эти три компании в настоящее время имеют системы для регистрации и управления углеродными правами. Целью этого сотрудничества является токенизация углеродных прав в существующей системе регистрации и тестирование возможности бесшовного отслеживания всего процесса "от эмиссии углеродных прав до их уничтожения" на блокчейне.

Три большие проблемы срочно нуждаются в реформе

Рынок углеродных квот изначально был создан для того, чтобы средства из развитых стран поступали в развивающиеся страны, являясь важным каналом для инвестиций в проекты по сокращению углерода, с целью достижения двойной цели: глобального сокращения углерода и финансовых потоков. Однако с возникновением ряда скандалов, связанных с фальсификацией зеленой энергии, завышением показателей и отсутствием прозрачности информации, доверие к этой системе постепенно разрушается.

Проблемы с накачиванием воды возникают часто, углеродные кредиты на самом деле не снижают выбросы.

Многие проекты были обнаружены, преувеличивающими эффективность сокращения углерода и даже подделывающими данные. Например:

Фальсификация угольных электростанций Китая: По данным расследования Министерства экологии и окружающей среды Китая в 2022 году, некоторые электростанции намеренно использовали угольные образцы с заниженными коэффициентами углеродных выбросов, подделывая отчеты о углеродных выбросах.

Tesla завысила данные о сокращении выбросов: хотя официально заявлено, что в 2023 году сокращение составит 20 миллионов тонн углекислого газа, аналитики компании по управлению углеродным следом Greenly считают, что на самом деле это может быть только от 10,2 до 14,4 миллиона тонн, что означает завышение показателей на 28% до 49%.

Нет единого стандарта, качество углеродных прав варьируется.

Отсутствие глобально согласованных стандартов выдачи и жесткого регулирования на рынке углерода приводит к сомнениям в качестве многих углеродных прав:

Фальсификация углеродных кредитов VCS: Исследование британской газеты «Гардиан» показывает, что почти 90% углеродных кредитов, сертифицированных VCS, являются поддельными из-за отсутствия полевых проверок, что ставит под сомнение их эффективность.

Недостаточная дополнительность углеродных кредитов в Австралии: Исследователи Австралийского национального университета указывают, что до 80% углеродных кредитов на самом деле не приносят дополнительной выгоды в снижении выбросов углерода.

Информационный черный ящик не прозрачен, инвесторы боятся купить поддельные сокращения выбросов.

Процесс торговли углеродными квотами не прозрачен, покупатели не могут подтвердить, действительно ли проект сокращает выбросы углерода, компании легко подвергаются критике за "зеленый камуфляж", что дополнительно подрывает доверие к рынку.

Германия разоблачила мошенничество с китайскими проектами: Федеральное управление окружающей среды Германии отметило, что 45 китайских проектов по сокращению выбросов подозреваются в мошенничестве, что затрагивает 6 миллионов тонн углеродных кредитов, рыночная стоимость которых составляет около 1,84 миллиарда долларов.

Высокая доля углеродных кредитов была аннулирована: по имеющимся данным, к концу 2024 года 12 крупнейших регистраторов мира выдали 305 миллионов тонн углеродных кредитов, из которых 180 миллионов тонн были аннулированы, и сомнения в качестве остаются.

Вышеупомянутые три причины способствуют тому, что рынок углеродных квот оказывает ограниченную помощь развивающимся странам и может усугубить местное экологическое давление. С развитием новых технологий, таких как спутниковый мониторинг и AI-анализ, требования рынка к методам верификации углеродных квот становятся все более высокими, и больше не принимаются только самоотчеты. Все ожидают, что результаты сокращения углерода можно будет проверять в реальном времени, объективно и на основе данных, что действительно восстановит доверие.

Морган Стэнли хочет стать предпочтительным банком по углеродным кредитам, развитие инфраструктуры все еще требует усиления.

В прошлом JPMorgan уже инвестировала в проекты по углеродным правам и покупала сертификаты по устранению углерода, а сейчас она также вступает в область технологических приложений, готовясь стать предпочтительным глобальным углеродным банком. Однако в отчете, опубликованном в тот же день, JPMorgan указывает, что хотя рынок углеродных прав имеет значительный потенциал, инфраструктура рынка и инновации не успевают за развитием, что, наоборот, может усугубить недоверие к рынку и привести к дальнейшему снижению спроса.

Необходимо обратить внимание на два основных риска токенизации углеродных прав

Морган Стэнли также напоминает, что на данный момент существует несколько рисков, связанных с токенизацией углеродных прав, на которые стоит обратить внимание. Они указывают, что в прошлом некоторые компании, предлагая токены углеродных прав, из-за неправильной обработки вызвали сомнения на рынке в отношении «доверия», особенно:

Риск двойного учета (Double-Counting): Один и тот же углеродный кредит используется дважды или более.

Уже уничтоженные углеродные права все еще находятся в обращении.

Эти проблемы, если не будут решены с помощью технологий, в конечном итоге подорвут доверие к рынку.

Эта статья о том, что Morgan Chase Kinexys планирует запустить пилотный проект по «токенизации углеродных прав», чтобы решить три основные проблемы на рынке зеленой энергетики. Впервые опубликовано в Chain News ABMedia.

Посмотреть Оригинал
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
  • Награда
  • комментарий
  • Поделиться
комментарий
0/400
Нет комментариев
  • Закрепить