Hafta sonu, sakin bir şekilde düşünürken, mevcut piyasa hakkında bazı yeni düşüncelere kapıldım.
Kripto Varlıklar pazarının gerçek yönü muhtemelen Eylül sonrasına kadar netleşmeyecek. Makroekonomik engeller, yaz aylarında likidite eksikliği ve çeyrek sonu pozisyon ayarlamaları göz önüne alındığında, pazar dinamikleri Ağustos tatilinden sonra gerçek anlamda ortaya çıkabilir. Son dönemdeki pazar aktiviteleri, çoğu küçük coin'in yükselişinin esas olarak kısa pozisyon sıkışmasından kaynaklandığını göstermektedir. Trader'lar önceki toparlanmadan etkilenerek körü körüne yükseliş peşinden koşuyor, ancak uzun vadeli sahiplerin desteğinden yoksunlar. Beklendiği gibi, büyük ölçüde yükselen token'ların ardından eşit büyüklükte bir düşüş yaşandı.
Ethereum beklenmedik bir şekilde yükseldi ve AI ile ilgili kripto varlıklar gibi daha önce ağır darbe almış alanlar bu yükselişi öncülük etti. Buna karşılık, gerçek kullanım, sağlam temel veya geri alım mekanizmasına sahip olan kripto varlıklar daha güçlü bir direnç sergiledi; sadece düşüş döneminde daha sağlam olmakla kalmadı, aynı zamanda toparlanma hızı da daha hızlıydı. Buradan aşağıdaki birkaç içgörü çıkarabiliriz:
Bitcoin talebi gerçek ve kalıcıdır.
Geleneksel sermaye, ETF gibi düzenlenmiş kanallar aracılığıyla yavaş yavaş piyasaya girmektedir. Şu anda BTC'yi destekleyen sermayenin niteliği, geçmişten tamamen farklıdır; bu da büyük ölçekli BTC tasfiyesinin gerçekleşmesinin pek olası olmamasının nedenidir, ancak makro olaylardan etkilenmediği sürece.
Küçük coin türlerinde iç farklılaşma artıyor
Fonlar sonunda küçük kripto varlık pazarına geri dönecektir, ancak bu durum genel olarak yaygınlaşmayacaktır. Sadece belirli bir kullanım amacı ve gerçek uygulama senaryolarına sahip token'lar bu fonları çekme potansiyeline sahiptir. Bu nedenle Ethereum'un diğer kamu blok zincirlerinden daha iyi performans göstermesi muhtemeldir. Düzenleyici netlik, merkeziyetsiz finans kullanım oranının artması, deflasyon yapısı ve staking talebi, güçlü bir olumlu döngü oluşturmuştur. Ayrıca, ETH'nin uzun süre bekleneni karşılayamaması nedeniyle, hala potansiyel alıcılar piyasa dışında fırsat kollamaktadır.
Risk sermayesi destekli tokenlerin yapısal riskleri vardır.
Token kilitlerinin fiyat üzerinde baskı oluşturmaya devam edecektir. Likidite eksikliği durumunda, doğrulayıcılar ve erken yatırımcıların sürekli satış baskısı yükseliş alanını kısıtlamaktadır. Bu, merkezi borsa üzerinde listeye alınan yüksek değerli tokenlerin gelecekte neden kötü performans gösterebileceğinin de bir nedenidir.
Popüler coinlerin avantajları giderek kayboluyor
Popüler coinlerin, risksiz yatırımın kilidini açma baskısı, adil dağıtım gibi bazı yapısal avantajları olsa da, tamamen ilgiye bağımlıdır. Ancak bu aşamanın sona ermek üzere olduğu görülüyor.
Bazı yeni ortaya çıkan tokenlerin ihraç olayları, popüler coinlerin dikkatinin zirveye ulaşmasını işaret edebilir. Sonrasında, bu tür coinlere olan ilgi azalmaya başlar. Nisan ayındaki yükselişte bile, bazı kamu blockchainlerinin performansı Ethereum kadar iyi değildir.
Bazı popüler coinler hala iyi performans gösterebilir, özellikle de şifreleme varlıklar dünyası dışında (örneğin kısa video platformları veya resim sosyal medya platformları) tanınmış kişiler tarafından tanıtılan coinler. Bunlar hala zenginlik etkisi yaratabilir. Ancak, sadece sevimli imajı olan coinleri yatırım fırsatı olarak görme dönemi sona erdi. Sadece güçlü bir hikaye arka planı ve piyasa bilinci olan coinler gerçek spekülatif değere sahiptir.
İlginç bir şekilde, piyasanın risk sermayesi destekli tokenlere olan yorgunluğu ve şüphesi, adil bir şekilde dağıtılan Web2/3 projeleri için fırsatlar yaratıyor; bu projeler bir sonraki zenginlik artışının kaynağı olabilir. Ancak bu fırsatları yakalamak için zincir üzerindeki faaliyetlere aktif katılım gerekiyor. Bilgi asimetrisi olduğunda, büyük fırsatlar her zaman ortaya çıkar. Bir fırsat herkes tarafından bilindiğinde, getirisi artık önemli olmaz.
Gelecek Pazar Trendleri
Eğer popüler coinler artık ana fırsat değilse, o zaman bir sonraki odak nedir?
Görüşüm şudur: Yapay zeka ile şifreleme arasındaki birleşim.
Merkeziyetsiz finans çılgınlığı gibi, çoğu erken dönem AI projesi de spekülasyondan sonra başarısız oldu. Ancak, gerçekten pratik temellere dayanan projeler bu ayı piyasasında sessizce gelişiyor. Zincir üzerinde öne çıkan bazı projeleri zaten gördük.
Popüler coinlerin kârlarının azalmasıyla birlikte, piyasa dikkatinin doğal olarak yeni anlatılara yönelmesi kaçınılmazdır. AI, belirgin faydası ile muhtemelen bir sonraki sıcak nokta haline gelecektir.
Pek çok AI ve kripto varlıklar birleşimi projeleri, yukarıda bahsedilen başarılı örneklerin anlatısını yansıtan adil dağıtım modelini benimsemektedir.
İşte bu yüzden son zamanlarda bu alanı araştırmaya ve önceden konum almaya zaman harcadım. Şu anda tüm pozisyonu aceleyle kurmaya gerek yok, ancak eğer piyasa tekrar güçlü bir şekilde yükselirse, bu alan en büyük potansiyel fırsatları barındıracaktır.
The content is for reference only, not a solicitation or offer. No investment, tax, or legal advice provided. See Disclaimer for more risks disclosure.
Kripto piyasası trendlerini analiz etme: BTC dayanıklılığı, ETH avantajı ve AI yeni fırsatlar
Kripto Varlıklar Pazar Trend Analizi ve Görünümü
Hafta sonu, sakin bir şekilde düşünürken, mevcut piyasa hakkında bazı yeni düşüncelere kapıldım.
Kripto Varlıklar pazarının gerçek yönü muhtemelen Eylül sonrasına kadar netleşmeyecek. Makroekonomik engeller, yaz aylarında likidite eksikliği ve çeyrek sonu pozisyon ayarlamaları göz önüne alındığında, pazar dinamikleri Ağustos tatilinden sonra gerçek anlamda ortaya çıkabilir. Son dönemdeki pazar aktiviteleri, çoğu küçük coin'in yükselişinin esas olarak kısa pozisyon sıkışmasından kaynaklandığını göstermektedir. Trader'lar önceki toparlanmadan etkilenerek körü körüne yükseliş peşinden koşuyor, ancak uzun vadeli sahiplerin desteğinden yoksunlar. Beklendiği gibi, büyük ölçüde yükselen token'ların ardından eşit büyüklükte bir düşüş yaşandı.
Ethereum beklenmedik bir şekilde yükseldi ve AI ile ilgili kripto varlıklar gibi daha önce ağır darbe almış alanlar bu yükselişi öncülük etti. Buna karşılık, gerçek kullanım, sağlam temel veya geri alım mekanizmasına sahip olan kripto varlıklar daha güçlü bir direnç sergiledi; sadece düşüş döneminde daha sağlam olmakla kalmadı, aynı zamanda toparlanma hızı da daha hızlıydı. Buradan aşağıdaki birkaç içgörü çıkarabiliriz:
Geleneksel sermaye, ETF gibi düzenlenmiş kanallar aracılığıyla yavaş yavaş piyasaya girmektedir. Şu anda BTC'yi destekleyen sermayenin niteliği, geçmişten tamamen farklıdır; bu da büyük ölçekli BTC tasfiyesinin gerçekleşmesinin pek olası olmamasının nedenidir, ancak makro olaylardan etkilenmediği sürece.
Fonlar sonunda küçük kripto varlık pazarına geri dönecektir, ancak bu durum genel olarak yaygınlaşmayacaktır. Sadece belirli bir kullanım amacı ve gerçek uygulama senaryolarına sahip token'lar bu fonları çekme potansiyeline sahiptir. Bu nedenle Ethereum'un diğer kamu blok zincirlerinden daha iyi performans göstermesi muhtemeldir. Düzenleyici netlik, merkeziyetsiz finans kullanım oranının artması, deflasyon yapısı ve staking talebi, güçlü bir olumlu döngü oluşturmuştur. Ayrıca, ETH'nin uzun süre bekleneni karşılayamaması nedeniyle, hala potansiyel alıcılar piyasa dışında fırsat kollamaktadır.
Token kilitlerinin fiyat üzerinde baskı oluşturmaya devam edecektir. Likidite eksikliği durumunda, doğrulayıcılar ve erken yatırımcıların sürekli satış baskısı yükseliş alanını kısıtlamaktadır. Bu, merkezi borsa üzerinde listeye alınan yüksek değerli tokenlerin gelecekte neden kötü performans gösterebileceğinin de bir nedenidir.
Popüler coinlerin, risksiz yatırımın kilidini açma baskısı, adil dağıtım gibi bazı yapısal avantajları olsa da, tamamen ilgiye bağımlıdır. Ancak bu aşamanın sona ermek üzere olduğu görülüyor.
Bazı yeni ortaya çıkan tokenlerin ihraç olayları, popüler coinlerin dikkatinin zirveye ulaşmasını işaret edebilir. Sonrasında, bu tür coinlere olan ilgi azalmaya başlar. Nisan ayındaki yükselişte bile, bazı kamu blockchainlerinin performansı Ethereum kadar iyi değildir.
Bazı popüler coinler hala iyi performans gösterebilir, özellikle de şifreleme varlıklar dünyası dışında (örneğin kısa video platformları veya resim sosyal medya platformları) tanınmış kişiler tarafından tanıtılan coinler. Bunlar hala zenginlik etkisi yaratabilir. Ancak, sadece sevimli imajı olan coinleri yatırım fırsatı olarak görme dönemi sona erdi. Sadece güçlü bir hikaye arka planı ve piyasa bilinci olan coinler gerçek spekülatif değere sahiptir.
İlginç bir şekilde, piyasanın risk sermayesi destekli tokenlere olan yorgunluğu ve şüphesi, adil bir şekilde dağıtılan Web2/3 projeleri için fırsatlar yaratıyor; bu projeler bir sonraki zenginlik artışının kaynağı olabilir. Ancak bu fırsatları yakalamak için zincir üzerindeki faaliyetlere aktif katılım gerekiyor. Bilgi asimetrisi olduğunda, büyük fırsatlar her zaman ortaya çıkar. Bir fırsat herkes tarafından bilindiğinde, getirisi artık önemli olmaz.
Eğer popüler coinler artık ana fırsat değilse, o zaman bir sonraki odak nedir?
Görüşüm şudur: Yapay zeka ile şifreleme arasındaki birleşim.
Merkeziyetsiz finans çılgınlığı gibi, çoğu erken dönem AI projesi de spekülasyondan sonra başarısız oldu. Ancak, gerçekten pratik temellere dayanan projeler bu ayı piyasasında sessizce gelişiyor. Zincir üzerinde öne çıkan bazı projeleri zaten gördük.
Popüler coinlerin kârlarının azalmasıyla birlikte, piyasa dikkatinin doğal olarak yeni anlatılara yönelmesi kaçınılmazdır. AI, belirgin faydası ile muhtemelen bir sonraki sıcak nokta haline gelecektir.
Pek çok AI ve kripto varlıklar birleşimi projeleri, yukarıda bahsedilen başarılı örneklerin anlatısını yansıtan adil dağıtım modelini benimsemektedir.
İşte bu yüzden son zamanlarda bu alanı araştırmaya ve önceden konum almaya zaman harcadım. Şu anda tüm pozisyonu aceleyle kurmaya gerek yok, ancak eğer piyasa tekrar güçlü bir şekilde yükselirse, bu alan en büyük potansiyel fırsatları barındıracaktır.