Şifreleme miktarını analiz ederek Arbitraj stratejilerinin potansiyeli ve temel mantığı

Son zamanlarda, kripto para birimi niceliksel arbitraj stratejilerini tartışan bir web semineri geniş ilgi gördü. Varlık yönetimi alanından iki uzman, bu yeni yatırım yöntemine dair derin içgörülerini paylaştı.

Kuantitatif Arbitraj stratejisinin özü, spot ve sürekli sözleşmeler arasındaki fiyat farkından yararlanmaktır. Yatırımcılar, spot satın alarak eşdeğer sürekli sözleşmeleri açığa satarak piyasa tarafsızlığını sağlamaktadır. Bu stratejinin ana gelir kaynağı, sürekli sözleşme sahiplerinin uzun pozisyonda ödedikleri finansman oranıdır.

Uzmanlar, bu stratejinin boğa piyasasında %20-%30 yıllık getiri sağlayabileceğini, ayı piyasasında ise %8-%10 istikrarlı bir getiri sunabileceğini belirtiyor. En büyük avantajı, piyasa dalgalanma riskinden kaçınabilmesi ve yatırımcılara düşük riskli, istikrarlı getiri seçeneği sunmasıdır.

Uygulamada, uzmanlar birleşik teminat hesabı kullanmayı, nakit ve sözleşme fon yönetimini birleştirmeyi, işlem süreçlerini basitleştirmeyi ve riski azaltmayı öneriyor. Aynı zamanda, dinamik döngü mekanizması da uzun vadeli istikrarı sağlamak için anahtardır. Ana akım kripto para birimlerinin fon oranlarını günlük olarak izleyerek, portföy dağılımını zamanında ayarlamak, getiriyi maksimize etmek ve riski minimize etmek için.

Potansiyel riskler için uzmanlar, fiyat farkı dalgalanmaları ve negatif finansman oranı olmak üzere iki ana noktayı vurguladılar. Bu risklerle başa çıkmak için, katı bir zararı durdurma kuralı ve çoklu para birimi dağılım stratejisi benimsediler. Örneğin, eğer bir para biriminin finansman oranı ardışık olarak 5 gün boyunca negatifse, bu para birimi portföyden çıkarılacaktır.

Aşırı piyasa koşullarında, örneğin 2020 Mart ayındaki büyük dalgalanmada, niceliksel Arbitraj stratejileri pozisyonları dağıtarak, dinamik pozisyon ayarlamaları gibi önlemlerle riski etkili bir şekilde kontrol etmiştir. Uzmanlar, teknik sistemin desteğinin son derece önemli olduğunu, piyasa değişikliklerine zamanında uyarılar gönderebileceğini ve hızlı bir şekilde yanıt verebileceğini vurgulamaktadır.

Geleneksel yatırım araçlarına kıyasla, kantitatif Arbitraj stratejileri nakit yönetim araçlarının bir yükseltimi olarak görülmektedir. Bu, kurumsal yatırımcılara ve yüksek net değerli müşterilere mevcut düşük faiz ortamında getiri artırmanın etkili bir yolunu sunmaktadır.

Genel olarak, şifreleme para birimi miktar Arbitraj stratejileri, istikrarı ve risk kontrol yetenekleri ile yatırımcıların dikkatini çeken bir odak haline gelmektedir. Ancak, yatırımcılar bu stratejiyi benimsemeyi düşünürken, işleyiş mekanizmalarını ve potansiyel riskleri tam olarak anlamalı ve kendi risk toleranslarına göre akıllıca seçimler yapmalıdırlar.