Білліонер Стенлі Дракменіллер з Duquesne Family Office та Кеті Вуд з Ark Invest обидва останнім часом продавали акції Palantir Technologies і купували акції Taiwan Semi.
Акції Palantir зазнали надмірного імпульсу протягом 2025 року, що потенційно робить тепер розумним часом для отримання прибутку.
Навпаки, TSMC зазнала помітного стискання оцінки, незважаючи на сильні довгострокові фактори підтримки, зумовлені постійними витратами на інфраструктуру штучного інтелекту.
10 акцій, які нам подобаються більше, ніж Palantir Technologies ›
Реклама: Пропозиції з високою прибутковістю заощаджень
Заробіть 4.10% APY** на залишках від $5,000 або більше
Переглянути пропозицію ### Заробляйте до 4,00% річних з Поду Savings
Переглянути пропозицію ### Заробляйте до 3.80% річних¹ & до $300 бонусу готівкою з прямим депозитом
Переглянути пропозицію Підтримується Money.com - Yahoo може отримувати комісію з посилань вище. Після закінчення кожного календарного кварталу інституційні інвестори зобов'язані Комісією з цінних паперів і бірж (SEC) подати Форму 13F. 13F слугує публічною книгою обліку, розкриваючи, які акції "розумні гроші" на Уолл-Стріт купили та продали протягом найближчого кварталу.
Протягом останніх кількох років інституційні інвестори не могли зупинитися на купівлі акцій штучного інтелекту (AI). Головними серед популярних покупок протягом більшості останніх двох років є улюбленець "Чудової сімки" Nvidia та спеціаліст з обробки даних Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR).
Однак, під час перегляду деяких нещодавніх подань та торгових даних, здається, що деякі з найбільш уважно стежених особистостей Уолл-стріт скидають акції Palantir і перекидають свої прибутки в інші акції напівпровідникової компанії штучного інтелекту -- Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE: TSM).
Я детально опишу деякі кроки, зроблені мільярдером-інвестором Стенлі Дракменом з Duquesne Family Office та засновницею Ark Invest Кеті Вуд, що стосується обміну Palantir на TSMC. Давайте розглянемо, чому продаж акцій Palantir і купівля акцій TSMC можуть мати сенс для інвесторів у зростання прямо зараз.
Чому варто продати акції Palantir прямо зараз?
Не секрет, що 2025 рік був непередбачуваним у фондовому ринку. S&P 500 та Nasdaq Composite продемонстрували помітну волатильність, що в значній мірі зумовлено величезною хмарою невизначеності — від переговорів щодо тарифів, змішаних економічних даних та здогадок про те, які політики Федеральний резерв може ввести далі. Проте, здається, що нічого не може завадити параболічному зростанню акцій Palantir.
Дані PLTR від YCharts. Давайте почнемо з нещодавньої торгової активності Кеті Вуд. Хоча Palantir залишається п'ятою за величиною часткою в ETF фондах Ark Invest (ETFs), компанія скорочує свою експозицію до Palantir протягом останнього місяця.
Слід зазначити, що деякі з цих угод вимагалися спеціальними правилами відповідно до Кодексу внутрішніх доходів. По суті, прибуток від позиції Ark Palantir був настільки високим, що акції перетворилися на аномально велику позицію, а зростання ціни акцій спровокувало продаж. Унікальним, однак, є те, що Ark продовжував скорочувати свою присутність на Palantir — навіть після того, як компанія представила приголомшливий звіт про прибутки на початку цього місяця.
Історія продовжується. Діяльність Друкенміллера щодо акцій Palantir дещо відрізняється від дій Вуда. Згідно з Q1 13F Duquesne Family Office, фірма більше не має жодної експозиції до Palantir — продавши свої залишкові 41 710 акцій протягом кварталу.
Я повернувся і подивився на експозицію Duquesne до Palantir з моменту, коли компанія вийшла на біржу у 2020 році. Схоже, що це не вперше, коли команда Друкенміллера володіла цією гарячою акцією в сфері штучного інтелекту, лише щоб пізніше її скинути. Чи потрібно нагадувати, що Вуд також робила це раніше?
Дані про коефіцієнт PLTR PS від YCharts При співвідношенні ціни до продажу (P/S) майже 100, Palantir став історично дорогою акцією серед когорти програмних компаній, які зазвичай отримують преміальні оцінки як є.
Торгові моделі Вуда і Дракенміллера змушують мене думати, що кожен інвестор може використовувати схожу стратегію: знімати прибуток зі столу в періоди вираженого імпульсу і усвідомлювати завищену оцінку.
Чому варто купувати акції Taiwan Semiconductor прямо зараз?
Протягом першого кварталу сімейний офіс Дюкейн придбав 491,265 акцій акцій Taiwan Semi — збільшивши свою частку на 457%. Крім того, здається, що Вуд тихо розширює свою експозицію до акцій напівпровідників у портфелі Арка. Протягом останніх кількох місяців Арк знову почав купувати акції Nvidia та Advanced Micro Devices, а нещодавно також придбав акції TSMC.
Джерело фото: Getty Images. З макроекономічної точки зору, купівля акцій чіпсів зараз виглядає розумною ставкою. Гіперскейлери, такі як Amazon, Alphabet і Microsoft, у поєднанні з Meta Platforms і Apple, сукупно виділили сотні мільярдів доларів на капітальні витрати, пов'язані зі штучним інтелектом, (capex) протягом наступних кількох років. Крім того, Oracle, OpenAI та SoftBank очолюють проект StarGate – ініціативу інфраструктури штучного інтелекту вартістю 500 мільярдів доларів.
Секулярні вітри, що сприяють інфраструктурі ШІ, зокрема зростаюча потреба в GPU та інтегрованому мережевому обладнанні, обіцяють добрі перспективи для Taiwan Semi в довгостроковій перспективі.
Коефіцієнт PE TSM (Forward) дані YCharts Незважаючи на це, останнім часом акції Taiwan Semi зіткнулися з величезним тиском - ймовірно, через триваючу напруженість між США та Китаєм у сфері торгівлі. При форвардному співвідношенні ціна/прибуток (P/E), кратному лише 21,3, TSMC, схоже, продемонструвала деяке виражене зниження оцінки протягом першого кварталу.
Який вердикт?
Справедливо кажучи, я особисто залишаюся оптимістом щодо обох Palantir та Taiwan Semi, оскільки кожен з них має переконливі довгострокові чинники, підкреслені рухом штучного інтелекту. Але зараз, я вважаю, що оцінка Palantir досить висока, і все важче це обґрунтувати. З іншого боку, я вважаю, що акції TSMC розумно оцінені і виглядають як чудова покупка прямо зараз.
Я вважаю, що Друкенміллер і Вуд реінвестували свої прибутки з акцій високозростаючих компаній, таких як Palantir, і купили просідання акцій Taiwan Semi.
З огляду на це, я вважаю, що інвесторам варто подумати про те, щоб зробити те ж саме, зменшити частку в Palantir і реінвестувати свої прибутки в інші місця — а Taiwan Semi виглядає як чудова позиція для цього.
Чи варто інвестувати 1 000 доларів у Palantir Technologies прямо зараз?
Перш ніж купувати акції Palantir Technologies, розгляньте це:
Команда аналітиків Motley Fool Stock Advisor щойно визначила, що вони вважають 10 найкращими акціями для інвесторів, які можна купити зараз... і Palantir Technologies не потрапила до цього списку. 10 акцій, які потрапили до нього, можуть принести величезні прибутки в наступні роки.
Подумайте, коли Netflix склав цей список 17 грудня 2004 року... якщо б ви вклали $1,000 у момент нашої рекомендації, ви б мали $651,049!*Або коли Nvidia потрапила в цей список 15 квітня 2005 року... якщо б ви вклали $1,000 у момент нашої рекомендації, ви б мали $828,224!*
Зараз варто зазначити, що загальна середня прибутковість Stock Advisor становить 979% — це перевищення ринку в порівнянні з 171% для S&P 500. Не пропустіть останній список з 10 найкращих, доступний після того, як ви приєднаєтеся до Stock Advisor.
Переглянути 10 акцій »
*Повернення Stock Advisor станом на 2 червня 2025 року
Сюзанна Фрей, виконавчий директор Alphabet, є членом ради директорів The Motley Fool's. Ренді Цукерберг, колишня директорка з розвитку ринку та речниця Facebook і сестра генерального директора Meta Platforms Марка Цукерберга, є членом ради директорів The Motley Fool's. Джон Маккі, колишній генеральний директор Whole Foods Market, дочірньої компанії Amazon, є членом ради директорів The Motley Fool's. Адам Спатакко обіймає посади в Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia та Palantir Technologies. The Motley Fool має посади та рекомендує Advanced Micro Devices, Alphabet, Amazon, Apple, Cloudflare, CrowdStrike, Datadog, Meta Platforms, Microsoft, MongoDB, Nvidia, Oracle, Palantir Technologies, ServiceNow, Snowflake та Taiwan Semiconductor Manufacturing. The Motley Fool рекомендує такі варіанти: довгі дзвінки в січні 2026 року на Microsoft за 395 доларів і короткі дзвінки в січні 2026 року за 405 доларів на Microsoft. «Строкатий дурень» має політику розкриття інформації.
Акції Palantir проти акцій Taiwan Semiconductor: Уолл-стріт радить купити одні і продати інші, спочатку опубліковано The Motley Fool
Контент має виключно довідковий характер і не є запрошенням до участі або пропозицією. Інвестиційні, податкові чи юридичні консультації не надаються. Перегляньте Відмову від відповідальності , щоб дізнатися більше про ризики.
Акції Palantir проти акцій Taiwan Semiconductor: Уолл-стріт каже купити одні та продати інші
Основні пункти
Реклама: Пропозиції з високою прибутковістю заощаджень
Заробіть 4.10% APY** на залишках від $5,000 або більше
Переглянути пропозицію ### Заробляйте до 4,00% річних з Поду Savings
Переглянути пропозицію ### Заробляйте до 3.80% річних¹ & до $300 бонусу готівкою з прямим депозитом
Переглянути пропозицію Підтримується Money.com - Yahoo може отримувати комісію з посилань вище. Після закінчення кожного календарного кварталу інституційні інвестори зобов'язані Комісією з цінних паперів і бірж (SEC) подати Форму 13F. 13F слугує публічною книгою обліку, розкриваючи, які акції "розумні гроші" на Уолл-Стріт купили та продали протягом найближчого кварталу.
Протягом останніх кількох років інституційні інвестори не могли зупинитися на купівлі акцій штучного інтелекту (AI). Головними серед популярних покупок протягом більшості останніх двох років є улюбленець "Чудової сімки" Nvidia та спеціаліст з обробки даних Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR).
Однак, під час перегляду деяких нещодавніх подань та торгових даних, здається, що деякі з найбільш уважно стежених особистостей Уолл-стріт скидають акції Palantir і перекидають свої прибутки в інші акції напівпровідникової компанії штучного інтелекту -- Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE: TSM).
Я детально опишу деякі кроки, зроблені мільярдером-інвестором Стенлі Дракменом з Duquesne Family Office та засновницею Ark Invest Кеті Вуд, що стосується обміну Palantir на TSMC. Давайте розглянемо, чому продаж акцій Palantir і купівля акцій TSMC можуть мати сенс для інвесторів у зростання прямо зараз.
Чому варто продати акції Palantir прямо зараз?
Не секрет, що 2025 рік був непередбачуваним у фондовому ринку. S&P 500 та Nasdaq Composite продемонстрували помітну волатильність, що в значній мірі зумовлено величезною хмарою невизначеності — від переговорів щодо тарифів, змішаних економічних даних та здогадок про те, які політики Федеральний резерв може ввести далі. Проте, здається, що нічого не може завадити параболічному зростанню акцій Palantir.
Дані PLTR від YCharts. Давайте почнемо з нещодавньої торгової активності Кеті Вуд. Хоча Palantir залишається п'ятою за величиною часткою в ETF фондах Ark Invest (ETFs), компанія скорочує свою експозицію до Palantir протягом останнього місяця.
Слід зазначити, що деякі з цих угод вимагалися спеціальними правилами відповідно до Кодексу внутрішніх доходів. По суті, прибуток від позиції Ark Palantir був настільки високим, що акції перетворилися на аномально велику позицію, а зростання ціни акцій спровокувало продаж. Унікальним, однак, є те, що Ark продовжував скорочувати свою присутність на Palantir — навіть після того, як компанія представила приголомшливий звіт про прибутки на початку цього місяця.
Історія продовжується. Діяльність Друкенміллера щодо акцій Palantir дещо відрізняється від дій Вуда. Згідно з Q1 13F Duquesne Family Office, фірма більше не має жодної експозиції до Palantir — продавши свої залишкові 41 710 акцій протягом кварталу.
Я повернувся і подивився на експозицію Duquesne до Palantir з моменту, коли компанія вийшла на біржу у 2020 році. Схоже, що це не вперше, коли команда Друкенміллера володіла цією гарячою акцією в сфері штучного інтелекту, лише щоб пізніше її скинути. Чи потрібно нагадувати, що Вуд також робила це раніше?
Дані про коефіцієнт PLTR PS від YCharts При співвідношенні ціни до продажу (P/S) майже 100, Palantir став історично дорогою акцією серед когорти програмних компаній, які зазвичай отримують преміальні оцінки як є.
Торгові моделі Вуда і Дракенміллера змушують мене думати, що кожен інвестор може використовувати схожу стратегію: знімати прибуток зі столу в періоди вираженого імпульсу і усвідомлювати завищену оцінку.
Чому варто купувати акції Taiwan Semiconductor прямо зараз?
Протягом першого кварталу сімейний офіс Дюкейн придбав 491,265 акцій акцій Taiwan Semi — збільшивши свою частку на 457%. Крім того, здається, що Вуд тихо розширює свою експозицію до акцій напівпровідників у портфелі Арка. Протягом останніх кількох місяців Арк знову почав купувати акції Nvidia та Advanced Micro Devices, а нещодавно також придбав акції TSMC.
Джерело фото: Getty Images. З макроекономічної точки зору, купівля акцій чіпсів зараз виглядає розумною ставкою. Гіперскейлери, такі як Amazon, Alphabet і Microsoft, у поєднанні з Meta Platforms і Apple, сукупно виділили сотні мільярдів доларів на капітальні витрати, пов'язані зі штучним інтелектом, (capex) протягом наступних кількох років. Крім того, Oracle, OpenAI та SoftBank очолюють проект StarGate – ініціативу інфраструктури штучного інтелекту вартістю 500 мільярдів доларів.
Секулярні вітри, що сприяють інфраструктурі ШІ, зокрема зростаюча потреба в GPU та інтегрованому мережевому обладнанні, обіцяють добрі перспективи для Taiwan Semi в довгостроковій перспективі.
Коефіцієнт PE TSM (Forward) дані YCharts Незважаючи на це, останнім часом акції Taiwan Semi зіткнулися з величезним тиском - ймовірно, через триваючу напруженість між США та Китаєм у сфері торгівлі. При форвардному співвідношенні ціна/прибуток (P/E), кратному лише 21,3, TSMC, схоже, продемонструвала деяке виражене зниження оцінки протягом першого кварталу.
Який вердикт?
Справедливо кажучи, я особисто залишаюся оптимістом щодо обох Palantir та Taiwan Semi, оскільки кожен з них має переконливі довгострокові чинники, підкреслені рухом штучного інтелекту. Але зараз, я вважаю, що оцінка Palantir досить висока, і все важче це обґрунтувати. З іншого боку, я вважаю, що акції TSMC розумно оцінені і виглядають як чудова покупка прямо зараз.
Я вважаю, що Друкенміллер і Вуд реінвестували свої прибутки з акцій високозростаючих компаній, таких як Palantir, і купили просідання акцій Taiwan Semi.
З огляду на це, я вважаю, що інвесторам варто подумати про те, щоб зробити те ж саме, зменшити частку в Palantir і реінвестувати свої прибутки в інші місця — а Taiwan Semi виглядає як чудова позиція для цього.
Чи варто інвестувати 1 000 доларів у Palantir Technologies прямо зараз?
Перш ніж купувати акції Palantir Technologies, розгляньте це:
Команда аналітиків Motley Fool Stock Advisor щойно визначила, що вони вважають 10 найкращими акціями для інвесторів, які можна купити зараз... і Palantir Technologies не потрапила до цього списку. 10 акцій, які потрапили до нього, можуть принести величезні прибутки в наступні роки.
Подумайте, коли Netflix склав цей список 17 грудня 2004 року... якщо б ви вклали $1,000 у момент нашої рекомендації, ви б мали $651,049!* Або коли Nvidia потрапила в цей список 15 квітня 2005 року... якщо б ви вклали $1,000 у момент нашої рекомендації, ви б мали $828,224!*
Зараз варто зазначити, що загальна середня прибутковість Stock Advisor становить 979% — це перевищення ринку в порівнянні з 171% для S&P 500. Не пропустіть останній список з 10 найкращих, доступний після того, як ви приєднаєтеся до Stock Advisor.
Переглянути 10 акцій »
*Повернення Stock Advisor станом на 2 червня 2025 року
Сюзанна Фрей, виконавчий директор Alphabet, є членом ради директорів The Motley Fool's. Ренді Цукерберг, колишня директорка з розвитку ринку та речниця Facebook і сестра генерального директора Meta Platforms Марка Цукерберга, є членом ради директорів The Motley Fool's. Джон Маккі, колишній генеральний директор Whole Foods Market, дочірньої компанії Amazon, є членом ради директорів The Motley Fool's. Адам Спатакко обіймає посади в Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia та Palantir Technologies. The Motley Fool має посади та рекомендує Advanced Micro Devices, Alphabet, Amazon, Apple, Cloudflare, CrowdStrike, Datadog, Meta Platforms, Microsoft, MongoDB, Nvidia, Oracle, Palantir Technologies, ServiceNow, Snowflake та Taiwan Semiconductor Manufacturing. The Motley Fool рекомендує такі варіанти: довгі дзвінки в січні 2026 року на Microsoft за 395 доларів і короткі дзвінки в січні 2026 року за 405 доларів на Microsoft. «Строкатий дурень» має політику розкриття інформації.
Акції Palantir проти акцій Taiwan Semiconductor: Уолл-стріт радить купити одні і продати інші, спочатку опубліковано The Motley Fool
Переглянути коментарі