DeFi Мулет – Інтеграція Фінтех фронтендів з DeFi бекендами

Фінтех компанії часто забезпечують винятковий досвід користувачів, але заважають традиційні фінансові інфраструктури, які є ізольованими, повільними, дорогими та нееластичними. На відміну від цього, децентралізовані фінанси (DeFi) пропонують швидку, економічну та взаємодіючу інфраструктуру, але їм не вистачає загальнодоступності.

Запропоноване рішення – це "DeFi mullet": поєднання зручного фронтенду фінансових технологій з ефективним бекендом DeFi.

Невідворотність DeFi Мулета

Залежність фінтехів від традиційних фінансових систем обмежує їхню здатність контролювати витрати та розширювати асортимент продуктів. Ці традиційні інфраструктури не тільки дорогі в обслуговуванні, але й несуть потенційні ризики. Перейшовши на автономні, достовірно нейтральні публічні інфраструктури, такі як DeFi, фінтехи можуть подолати ці обмеження.

Переваги DeFi очевидні в царині стейблкоїнів. Тоді як традиційні міжнародні грошові перекази можуть коштувати від $30 до $50 і займати кілька днів, транзакції зі стейблкоїнами завершаються за секунди за копійки. Окрім платежів, DeFi пропонує інфраструктуру 24/7 для торгівлі, кредитування та позик, забезпечуючи миттєве врегулювання, відкритий доступ і глибоку ліквідність.

Інтегруючи свої готові до комплаєнсу фронтенди з інфраструктурами DeFi, фінтехи можуть зосередитися на наданні вищих користувацьких вражень. Ця інтеграція не лише сприяє інноваціям, але й підвищує ліквідність в мережі, створюючи позитивний зворотний зв'язок, який укріплює модель DeFi мули.

Прийняття масового використання

Поточна екосистема DeFi продемонструвала свою надійність для інтеграції у фінтех. Безліч протоколів тепер безпечно управляють мільярдами в кредитах за допомогою незмінних, мінімізованих управлінських дизайнів. Ця інфраструктура надає фінтехам більший контроль над їхніми операціями, що є важливим фактором, підкресленим інцидентами на кшталт банкрутства Synapse, яке заблокувало кошти користувачів Yotta, які вважалися застрахованими FDIC.

Інституційне прийняття DeFi також зростає:

• BlackRock токенізував фонд через Securitize
• Stripe придбав Bridge за 1 мільярд доларів, щоб покращити свої рішення зі стейблкоїнів, і
• США вивчає можливість створення стратегічного резерву Bitcoin.

Ці події вказують на відчутний перехід до інтеграції DeFi.

Дивлячись вперед

У найближчі роки ми можемо очікувати, що фінтехи випустять більше продуктів, таких як кредити під заставу криптовалюти, ощадні рахунки на основі блокчейну та миттєві міжнародні платежі. Ці послуги будуть працювати на основі розумних гаманців і абстракції рахунків, забезпечуючи користувачам знайомі інтерфейси, подібні до Web2. Ранні прихильники цієї моделі, ймовірно, отримають значні переваги над конкурентами.

Однак відкрита інфраструктура DeFi забезпечує те, що навіть запізнілі учасники можуть скористатися вже існуючими мережевими ефектами, не починаючи з нуля.

Деякі скептики стверджують, що участь фінтеху та традиційних установ може зіпсувати децентралізацію через вимоги регуляторної відповідності. Хоча ця стурбованість є обґрунтованою, практичніше регулювати програми, з якими стикаються користувачі, а не основні протоколи. Щоб цей підхід був ефективним, протоколи повинні залишатися достовірно нейтральними.

Надійно нейтральний механізм дотримується чотирьох принципів:

• Це не надає переваги конкретним особам або результатам.
• Це відкритий код з публічно перевіряємим виконанням.
• Це просто і зрозуміло.
• Змінюється рідко.

Протоколи, такі як HTTP та SMTP, є прикладом сили достовірно нейтральних систем – вони безкоштовні, відкриті та нерегульовані, причому лише клієнти підлягають нагляду. Застосування тієї ж логіки до DeFi може забезпечити його сталу інтеграцію з фінтехом.

Ця стаття заснована на статті думки Мерліна Егаліте, співзасновника Morpho Labs, спочатку опублікованій в іншому місці.