Phân tích độ sâu hệ sinh thái DeFi Solana: Các dự án chính và xu hướng phát triển
Theo dữ liệu mới nhất, khối lượng giao dịch DeFi của Solana tiếp tục tăng trưởng, khối lượng giao dịch DEX hàng ngày trung bình trong quý đầu tiên đã tăng 319% so với quý trước, đạt 1,5 tỷ USD. Giao dịch Memecoin đại diện bởi SLERF và BOME là những yếu tố chính thúc đẩy sự tăng trưởng này. Với phí giao dịch cực thấp và tốc độ xác nhận nhanh chóng, Solana đã trở thành nơi tập trung của các nhà đầu tư lẻ và các giao dịch Memecoin. Trong bối cảnh giá SOL tăng trưởng ổn định, giá trị khóa tổng cộng của Solana (TVL) cũng đã tăng lên 4,311 triệu USD. Tương tự như các chuỗi công khai khác, TVL của Solana chủ yếu đến từ DEX, LST, nền tảng cho vay và giao dịch hợp đồng vĩnh viễn.
Sàn giao dịch phi tập trung(DEX)
Sàn giao dịch phi tập trung thường hoạt động xung quanh một hệ sinh thái cụ thể, đặc điểm này đặc biệt rõ ràng trên các chuỗi không phải EVM như Solana.
|Dự án|TVL( triệu USD)|Vốn hóa lưu thông( triệu USD)|FDV( triệu USD)|Khối lượng giao dịch 24h( triệu USD)|
|---|---|---|---|---|
|Raydium|9.65|4.58|9.65|6.50|
|Jupiter|5.96|11.72|86.82|8.18|
|Orca|2.36|1.07|2.68|5.96|
Raydium
Raydium cho phép người dùng tạo ra các bể thanh khoản và dẫn dắt tính thanh khoản của đồng token, điều này đã khiến nhiều đồng meme được phát hành trên Solana. Raydium từng là DEX ưa thích để phát hành đồng meme, với TVL khoảng 9,65 tỷ USD và khối lượng giao dịch trong 24 giờ khoảng 11,62 tỷ USD.
Tuy nhiên, với sự trỗi dậy của các nền tảng Meme đại diện như Pump.fun, ảnh hưởng của Raydium với tư cách là nền tảng khởi động dự án đang giảm sút. Nếu những nền tảng mới này tự xây dựng DEX, có thể sẽ gây ra cú sốc lớn hơn cho Raydium.
Jupiter
Jupiter như một bộ tổng hợp thanh khoản, có thể tìm thấy các tuyến giá tốt nhất trên tất cả các DEX và AMM chính trên Solana, giảm thiểu trượt giá và phí giao dịch một cách hiệu quả. Nó không chỉ là nền tảng DEX hàng đầu mà còn cung cấp giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung, hỗ trợ đòn bẩy lên đến 100 lần.
Jupiter còn ra mắt công cụ khai thác thị trường MEME APE, giúp người dùng phát hiện các mã thông hành mới ra mắt và thực hiện đánh giá rủi ro. Hệ thống điểm và kế hoạch airdrop của nền tảng cũng thu hút rất nhiều người dùng tham gia.
Orca
Orca với khẩu hiệu "DEX cho người, không phải chương trình", luôn đứng trong top DEX của Solana. Nó sử dụng mô hình tạo thị trường chủ động với tính thanh khoản tập trung tương tự như UniswapV3 - Whirlpools, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn.
Tính thanh khoản ký quỹ ( LST )
Người dùng trên Solana không có nhu cầu mạnh mẽ về staking thanh khoản, chủ yếu vì nó không có yêu cầu về số lượng staking tối thiểu và giá SOL tương đối thấp.
|Dự án|LST|APY|TVL( triệu đô la)|Vốn hóa thị trường lưu thông( đô la)|FDV( đô la)|
|---|---|---|---|---|---|
|Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 triệu|23.74 triệu|
|Marinade|mSOL|7.44%|14.13|2741 triệu|1.01 tỷ|
|BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|Khối lượng giải phóng không rõ|683 triệu|
Jito (JTO)
Jito nhanh chóng trở thành người dẫn đầu trong lĩnh vực này sau khi ra mắt chương trình phân phối điểm airdrop vào tháng 9 năm 2023. TVL của nó là 1,705 triệu USD, là dự án có TVL cao nhất trong hệ sinh thái Solana. APY staking của JitoSOL hiện đang là 8.26%.
Marinade
Mặc dù không nổi tiếng bằng Jito, nhưng việc staking gốc của Marinade lại phổ biến hơn và APY cũng cao hơn. Nó có lượng tài sản khóa lên đến 1,413 triệu USD, nhưng giá trị thị trường và FDV lại thấp hơn nhiều so với Jito, cho thấy tiềm năng tăng trưởng.
BlazeStake
BlazeStake là dự án LST lớn thứ hai trong hệ sinh thái Solana, TVL khoảng 275 triệu USD. APY ước tính khi staking là 7,06%, FDV chỉ 6,87 triệu USD, so với Jito có không gian tăng trưởng lớn hơn.
Cho vay
Lưu
Save (trước đây là Solend) là một giao thức cho vay phi tập trung dựa trên thuật toán trên Solana. Nó có những lợi thế đáng kể về tốc độ và chi phí so với các sản phẩm cho vay truyền thống. Sau sự kiện tấn công oracle vào tháng 11 năm 2022, Save đã áp dụng oracle PYTH để nâng cao tính an toàn.
Hiện tại, nhu cầu vay mượn trong hệ sinh thái Solana không cao, có thể liên quan đến các vấn đề an toàn trước đó. Giao thức vay mượn mới Marginfi sắp ra mắt, đáng chú ý.
Sản phẩm phái sinh
Các sản phẩm phái sinh trong hệ sinh thái Solana bao gồm nhiều giao thức, như Drift, Flash Trade và Zeta.
|Dự án|TVL( triệu đô la)|FDV( đô la)|
|---|---|---|
|Drift|360 triệu|530 triệu|
|Giao dịch nhanh|14,69 triệu|550 triệu|
|Zeta Markets|9.7 triệu|Chưa phát hành|
Drift
Drift sở hữu 360 triệu USD TVL, cung cấp giao dịch trước giờ mở cửa, đòn bẩy 20 lần và cho vay thế chấp đa chức năng. Phiên bản V2 của nó đã thu hút hơn 15.000 người dùng trong vòng sáu tháng, với khối lượng giao dịch vượt quá 10 tỷ USD.
Giao dịch nhanh
Flash Trade tập trung vào giao dịch giao ngay và hợp đồng phi tập trung trên mạng Solana, với đặc điểm là phí giao dịch thấp và tác động giá nhỏ. Hệ thống đa tài sản độc đáo và cấu trúc NFT của nó tăng cường sự tham gia của người dùng.
Zeta Markets
Zeta Markets nhằm mục đích dân chủ hóa giao dịch phái sinh bằng cách cung cấp tính thanh khoản, các tùy chọn phái sinh và giao dịch hợp đồng tương lai với việc thế chấp không đầy đủ. Giao diện hoạt động đơn giản và kỳ vọng airdrop tiềm năng đã thu hút một lượng TVL đáng kể.
PYTH
PYTH là một dự án tiên phong trong việc làm oracle trên chuỗi Solana, có nhiều đổi mới so với Chainlink. Nó cung cấp việc cập nhật dữ liệu nhanh hơn và ổn định hơn, không chỉ áp dụng cho chuỗi Solana mà còn có thể áp dụng cho các chuỗi blockchain khác, tiềm năng phát triển rất lớn.
Tóm tắt
Hệ sinh thái DeFi của Solana đang phát triển nhanh chóng, các sản phẩm mới liên tục xuất hiện. Mặc dù các sản phẩm trưởng thành có những lợi thế nhất định, nhưng các sản phẩm mới cũng có thể nhanh chóng thu hút người dùng thông qua việc tối ưu hóa trải nghiệm người dùng và chiến lược thị trường tích cực. Khi các dự án đổi mới liên tục gia nhập, hệ sinh thái DeFi của Solana sẽ trở nên phong phú và đa dạng hơn.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
19 thích
Phần thưởng
19
5
Chia sẻ
Bình luận
0/400
DataOnlooker
· 07-04 19:00
Chỉ trong quý đầu tiên đã bơm lớn 300? Được chơi cho Suckers đến đây!
Xem bản gốcTrả lời0
CryptoCross-TalkClub
· 07-02 04:28
Các nhà giao dịch shitcoin cuối cùng đã có một mái nhà.
Xem bản gốcTrả lời0
RumbleValidator
· 07-02 04:23
Xác nhận tốc độ ưu tiên mới là tiêu chuẩn duy nhất để thị trường kiểm nghiệm.
Xem bản gốcTrả lời0
HypotheticalLiquidator
· 07-02 04:20
TVL số liệu quá phi lý, chỉ số hoảng loạn bơm tối đa, khủng hoảng thanh lý sắp xảy ra.
Xem bản gốcTrả lời0
ContractHunter
· 07-02 04:08
tvl lại đạt đỉnh cao mới, sớm muộn cũng To da moon
Hệ sinh thái DeFi của Solana đang bùng nổ: khối lượng giao dịch DEX tăng lên 319% TVL vượt mốc 4,3 tỷ USD
Phân tích độ sâu hệ sinh thái DeFi Solana: Các dự án chính và xu hướng phát triển
Theo dữ liệu mới nhất, khối lượng giao dịch DeFi của Solana tiếp tục tăng trưởng, khối lượng giao dịch DEX hàng ngày trung bình trong quý đầu tiên đã tăng 319% so với quý trước, đạt 1,5 tỷ USD. Giao dịch Memecoin đại diện bởi SLERF và BOME là những yếu tố chính thúc đẩy sự tăng trưởng này. Với phí giao dịch cực thấp và tốc độ xác nhận nhanh chóng, Solana đã trở thành nơi tập trung của các nhà đầu tư lẻ và các giao dịch Memecoin. Trong bối cảnh giá SOL tăng trưởng ổn định, giá trị khóa tổng cộng của Solana (TVL) cũng đã tăng lên 4,311 triệu USD. Tương tự như các chuỗi công khai khác, TVL của Solana chủ yếu đến từ DEX, LST, nền tảng cho vay và giao dịch hợp đồng vĩnh viễn.
Sàn giao dịch phi tập trung(DEX)
Sàn giao dịch phi tập trung thường hoạt động xung quanh một hệ sinh thái cụ thể, đặc điểm này đặc biệt rõ ràng trên các chuỗi không phải EVM như Solana.
|Dự án|TVL( triệu USD)|Vốn hóa lưu thông( triệu USD)|FDV( triệu USD)|Khối lượng giao dịch 24h( triệu USD)| |---|---|---|---|---| |Raydium|9.65|4.58|9.65|6.50| |Jupiter|5.96|11.72|86.82|8.18| |Orca|2.36|1.07|2.68|5.96|
Raydium
Raydium cho phép người dùng tạo ra các bể thanh khoản và dẫn dắt tính thanh khoản của đồng token, điều này đã khiến nhiều đồng meme được phát hành trên Solana. Raydium từng là DEX ưa thích để phát hành đồng meme, với TVL khoảng 9,65 tỷ USD và khối lượng giao dịch trong 24 giờ khoảng 11,62 tỷ USD.
Tuy nhiên, với sự trỗi dậy của các nền tảng Meme đại diện như Pump.fun, ảnh hưởng của Raydium với tư cách là nền tảng khởi động dự án đang giảm sút. Nếu những nền tảng mới này tự xây dựng DEX, có thể sẽ gây ra cú sốc lớn hơn cho Raydium.
Jupiter
Jupiter như một bộ tổng hợp thanh khoản, có thể tìm thấy các tuyến giá tốt nhất trên tất cả các DEX và AMM chính trên Solana, giảm thiểu trượt giá và phí giao dịch một cách hiệu quả. Nó không chỉ là nền tảng DEX hàng đầu mà còn cung cấp giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung, hỗ trợ đòn bẩy lên đến 100 lần.
Jupiter còn ra mắt công cụ khai thác thị trường MEME APE, giúp người dùng phát hiện các mã thông hành mới ra mắt và thực hiện đánh giá rủi ro. Hệ thống điểm và kế hoạch airdrop của nền tảng cũng thu hút rất nhiều người dùng tham gia.
Orca
Orca với khẩu hiệu "DEX cho người, không phải chương trình", luôn đứng trong top DEX của Solana. Nó sử dụng mô hình tạo thị trường chủ động với tính thanh khoản tập trung tương tự như UniswapV3 - Whirlpools, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn.
Tính thanh khoản ký quỹ ( LST )
Người dùng trên Solana không có nhu cầu mạnh mẽ về staking thanh khoản, chủ yếu vì nó không có yêu cầu về số lượng staking tối thiểu và giá SOL tương đối thấp.
|Dự án|LST|APY|TVL( triệu đô la)|Vốn hóa thị trường lưu thông( đô la)|FDV( đô la)| |---|---|---|---|---|---| |Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 triệu|23.74 triệu| |Marinade|mSOL|7.44%|14.13|2741 triệu|1.01 tỷ| |BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|Khối lượng giải phóng không rõ|683 triệu|
Jito (JTO)
Jito nhanh chóng trở thành người dẫn đầu trong lĩnh vực này sau khi ra mắt chương trình phân phối điểm airdrop vào tháng 9 năm 2023. TVL của nó là 1,705 triệu USD, là dự án có TVL cao nhất trong hệ sinh thái Solana. APY staking của JitoSOL hiện đang là 8.26%.
Marinade
Mặc dù không nổi tiếng bằng Jito, nhưng việc staking gốc của Marinade lại phổ biến hơn và APY cũng cao hơn. Nó có lượng tài sản khóa lên đến 1,413 triệu USD, nhưng giá trị thị trường và FDV lại thấp hơn nhiều so với Jito, cho thấy tiềm năng tăng trưởng.
BlazeStake
BlazeStake là dự án LST lớn thứ hai trong hệ sinh thái Solana, TVL khoảng 275 triệu USD. APY ước tính khi staking là 7,06%, FDV chỉ 6,87 triệu USD, so với Jito có không gian tăng trưởng lớn hơn.
Cho vay
Lưu
Save (trước đây là Solend) là một giao thức cho vay phi tập trung dựa trên thuật toán trên Solana. Nó có những lợi thế đáng kể về tốc độ và chi phí so với các sản phẩm cho vay truyền thống. Sau sự kiện tấn công oracle vào tháng 11 năm 2022, Save đã áp dụng oracle PYTH để nâng cao tính an toàn.
Hiện tại, nhu cầu vay mượn trong hệ sinh thái Solana không cao, có thể liên quan đến các vấn đề an toàn trước đó. Giao thức vay mượn mới Marginfi sắp ra mắt, đáng chú ý.
Sản phẩm phái sinh
Các sản phẩm phái sinh trong hệ sinh thái Solana bao gồm nhiều giao thức, như Drift, Flash Trade và Zeta.
|Dự án|TVL( triệu đô la)|FDV( đô la)| |---|---|---| |Drift|360 triệu|530 triệu| |Giao dịch nhanh|14,69 triệu|550 triệu| |Zeta Markets|9.7 triệu|Chưa phát hành|
Drift
Drift sở hữu 360 triệu USD TVL, cung cấp giao dịch trước giờ mở cửa, đòn bẩy 20 lần và cho vay thế chấp đa chức năng. Phiên bản V2 của nó đã thu hút hơn 15.000 người dùng trong vòng sáu tháng, với khối lượng giao dịch vượt quá 10 tỷ USD.
Giao dịch nhanh
Flash Trade tập trung vào giao dịch giao ngay và hợp đồng phi tập trung trên mạng Solana, với đặc điểm là phí giao dịch thấp và tác động giá nhỏ. Hệ thống đa tài sản độc đáo và cấu trúc NFT của nó tăng cường sự tham gia của người dùng.
Zeta Markets
Zeta Markets nhằm mục đích dân chủ hóa giao dịch phái sinh bằng cách cung cấp tính thanh khoản, các tùy chọn phái sinh và giao dịch hợp đồng tương lai với việc thế chấp không đầy đủ. Giao diện hoạt động đơn giản và kỳ vọng airdrop tiềm năng đã thu hút một lượng TVL đáng kể.
PYTH
PYTH là một dự án tiên phong trong việc làm oracle trên chuỗi Solana, có nhiều đổi mới so với Chainlink. Nó cung cấp việc cập nhật dữ liệu nhanh hơn và ổn định hơn, không chỉ áp dụng cho chuỗi Solana mà còn có thể áp dụng cho các chuỗi blockchain khác, tiềm năng phát triển rất lớn.
Tóm tắt
Hệ sinh thái DeFi của Solana đang phát triển nhanh chóng, các sản phẩm mới liên tục xuất hiện. Mặc dù các sản phẩm trưởng thành có những lợi thế nhất định, nhưng các sản phẩm mới cũng có thể nhanh chóng thu hút người dùng thông qua việc tối ưu hóa trải nghiệm người dùng và chiến lược thị trường tích cực. Khi các dự án đổi mới liên tục gia nhập, hệ sinh thái DeFi của Solana sẽ trở nên phong phú và đa dạng hơn.