Phân tích tiềm năng và logic cốt lõi của chiến lược kinh doanh chênh lệch giá mã hóa

Gần đây, một hội thảo trực tuyến thảo luận về chiến lược kinh doanh chênh lệch giá tiền mã hóa đã thu hút sự chú ý rộng rãi. Hai chuyên gia đến từ ngành quản lý tài sản đã chia sẻ những hiểu biết sâu sắc của họ về phương pháp đầu tư mới nổi này.

Cốt lõi của chiến lược kinh doanh chênh lệch giá định lượng là tận dụng sự chênh lệch giá giữa hợp đồng giao ngay và hợp đồng vĩnh viễn để kiếm lợi. Các nhà đầu tư mua hợp đồng giao ngay đồng thời bán khống hợp đồng vĩnh viễn có giá trị tương đương, để đạt được trạng thái trung tính trên thị trường. Nguồn thu chính của chiến lược này đến từ tỷ lệ phí tài chính mà các hợp đồng vĩnh viễn phải trả cho bên nắm giữ vị thế dài.

Các chuyên gia chỉ ra rằng, chiến lược này có thể đạt được lợi nhuận hàng năm từ 20%-30% trong thị trường bò, ngay cả trong thị trường gấu cũng có thể duy trì mức hoàn vốn ổn định từ 8%-10%. Ưu điểm lớn nhất của nó là có thể tránh được rủi ro biến động thị trường, cung cấp cho nhà đầu tư một lựa chọn có rủi ro thấp và lợi nhuận ổn định.

Trong quá trình thực hiện cụ thể, các chuyên gia khuyên nên sử dụng tài khoản ký quỹ thống nhất, tích hợp quản lý tài chính giữa giao dịch và hợp đồng, đơn giản hóa quy trình thực hiện và giảm thiểu rủi ro. Đồng thời, cơ chế luân chuyển động cũng là chìa khóa để đảm bảo tính ổn định lâu dài. Bằng cách giám sát hàng ngày tỷ lệ phí vốn của các đồng coin chính, điều chỉnh kịp thời cấu hình danh mục để đạt được tối đa hóa lợi nhuận và tối thiểu hóa rủi ro.

Đối với các rủi ro tiềm ẩn, các chuyên gia đã đề cập đến hai khía cạnh chính là biến động chênh lệch giá và tỷ lệ phí vốn âm. Để đối phó với những rủi ro này, họ đã áp dụng các quy tắc dừng lỗ nghiêm ngặt và chiến lược phân bổ đa loại tiền tệ. Ví dụ, nếu một loại tiền tệ liên tục có tỷ lệ phí vốn âm trong 5 ngày, nó sẽ bị loại khỏi danh mục đầu tư.

Trong môi trường thị trường cực đoan, như sự biến động lớn vào tháng 3 năm 2020, chiến lược Kinh doanh chênh lệch giá định lượng đã kiểm soát hiệu quả rủi ro thông qua việc phân tán vị thế, điều chỉnh vị thế một cách linh hoạt và các biện pháp khác. Các chuyên gia nhấn mạnh rằng sự hỗ trợ của hệ thống công nghệ là rất quan trọng, có khả năng phát ra cảnh báo kịp thời và phản ứng nhanh chóng với sự thay đổi của thị trường.

So với các công cụ đầu tư truyền thống, chiến lược kinh doanh chênh lệch giá định lượng được coi là phiên bản nâng cấp của công cụ quản lý tiền mặt. Nó cung cấp cho các nhà đầu tư tổ chức và khách hàng có giá trị tài sản ròng cao một phương pháp hiệu quả để tăng cường lợi nhuận trong môi trường lãi suất thấp hiện nay.

Tổng thể, các chiến lược Kinh doanh chênh lệch giá mã hóa đang dần trở thành tâm điểm chú ý của các nhà đầu tư nhờ vào tính ổn định và khả năng kiểm soát rủi ro của chúng. Tuy nhiên, khi các nhà đầu tư xem xét việc áp dụng chiến lược này, họ vẫn cần phải hiểu rõ cơ chế hoạt động và rủi ro tiềm ẩn của nó, và đưa ra lựa chọn khôn ngoan dựa trên khả năng chịu đựng rủi ro của bản thân.